Die ConocoPhillips-Aktie profitiert von robusten Gewinnen und höherer Förderung

ConocoPhillips (ISIN US20825C1045) hat im zweiten Quartal 2024 Umsatz und Gewinn deutlich gesteigert und damit die Basis für eine stabile Entwicklung der ConocoPhillips-Aktie gelegt. Laut Unternehmensangaben erzielte der US-Energiekonzern im Q2 2024 einen Umsatz von rund 13,5 Milliarden US-Dollar nach etwa 12,8 Milliarden US-Dollar im Vorjahresquartal, was einem Plus von rund 5 Prozent entspricht. Der bereinigte Gewinn lag im gleichen Zeitraum bei annähernd 2,4 Milliarden US-Dollar, nachdem im zweiten Quartal 2023 knapp 2,2 Milliarden US-Dollar ausgewiesen worden waren.

Gewinnplus und höhere Förderung im Quartal

Im operativen Geschäft profitierte ConocoPhillips im Q2 2024 von höheren Fördermengen und stabileren Öl- und Gaspreisen. Das Unternehmen berichtet für das zweite Quartal 2024 eine durchschnittliche Produktion von rund 1,85 Millionen Barrel Öläquivalent pro Tag, nach etwa 1,8 Millionen Barrel Öläquivalent pro Tag im entsprechenden Vorjahreszeitraum, was einem Anstieg von gut 2,5 Prozent entspricht. Besonders die Förderregionen in den USA, darunter das Permian Basin und die Schieferölregion Bakken, trugen zu diesem Wachstum bei.

Auf Ergebnisebene zeigte sich die Profitabilität solide. Das bereinigte Ergebnis je Aktie lag im zweiten Quartal 2024 bei ungefähr 1,99 US-Dollar, nachdem im Vorjahresquartal ein Wert von etwa 1,84 US-Dollar verzeichnet worden war. Damit erhöht ConocoPhillips seine Ergebniskraft trotz eines im Jahresvergleich volatileren Ölpreisumfelds.

Ausblick und Investitionsprogramm im Fokus

Für das Gesamtjahr 2024 plant ConocoPhillips laut eigener Prognose Investitionen in Höhe von rund 11 Milliarden US-Dollar. Damit liegt das Capex-Programm leicht über dem Niveau des Geschäftsjahres 2023, als etwa 10,8 Milliarden US-Dollar in Exploration, Entwicklung und Infrastruktur flossen. Ein Schwerpunkt bleibt die weitere Entwicklung der US-Schieferölprojekte sowie der Ausbau internationaler Förderprojekte.

Beim Produktionsausblick erwartet das Management für das Gesamtjahr 2024 eine Förderung am oberen Ende der zuvor kommunizierten Spanne. Während 2023 im Schnitt knapp 1,82 Millionen Barrel Öläquivalent pro Tag gefördert wurden, peilt ConocoPhillips für 2024 einen Wert von rund 1,86 bis 1,90 Millionen Barrel Öläquivalent pro Tag an. Diese Steigerung soll insbesondere aus Effizienzgewinnen und zusätzlichen Bohraktivitäten in Nordamerika stammen.

Wichtige Rolle des LNG- und Gasgeschäfts

Neben der klassischen Ölproduktion spielt das Geschäftssegment Erdgas und LNG für ConocoPhillips eine zunehmende Rolle. Im Geschäftsjahr 2023 entfielen nach Unternehmensangaben rund 40 Prozent des Gesamtfördervolumens auf Erdgas und NGLs (Natural Gas Liquids). Die Gesellschaft baut insbesondere ihre Beteiligungen an LNG-Projekten in Nordamerika, Katar und Australien aus, um von der anhaltenden globalen Nachfrage nach verflüssigtem Erdgas zu profitieren.

Auf Basis der zuletzt veröffentlichten Jahreszahlen 2023 erzielte ConocoPhillips einen Gesamtumsatz von knapp 58 Milliarden US-Dollar. Der ausgewiesene Nettogewinn belief sich im gleichen Zeitraum auf etwa 10,5 Milliarden US-Dollar, nachdem im Jahr 2022 ein Ergebnis von rund 18,7 Milliarden US-Dollar ausgewiesen worden war. Der Rückgang ist vor allem auf im Vergleich zum Energiepreishoch 2022 niedrigere Öl- und Gaspreise zurückzuführen, während das operative Volumen weiter ausgebaut wurde.

Produktionsportfolio von ConocoPhillips

Das Produktionsportfolio von ConocoPhillips umfasst eine breite Palette an Öl- und Gasfeldern in Nordamerika, Europa, Asien und Australien. Bedeutende Schwerpunkte liegen in den US-Schieferölregionen Permian, Eagle Ford und Bakken, aber auch in Alaska und im Golf von Mexiko. International ist der Konzern unter anderem in Norwegen, Katar und Australien aktiv.

Die hohe geografische Diversifikation der Förderung ermöglicht es ConocoPhillips, Schwankungen einzelner Regionen teilweise zu kompensieren. Zugleich investiert das Unternehmen in neue Projekte, etwa in zusätzliche LNG-Kapazitäten, um das künftige Wachstum zu sichern. Für Anleger ist insbesondere relevant, wie effizient ConocoPhillips die geplanten Investitionen von rund 11 Milliarden US-Dollar im Jahr 2024 in steigende Fördermengen und stabile Cashflows umsetzen kann.

ConocoPhillips-Aktie im Handel

Die ConocoPhillips-Aktie ist an der New York Stock Exchange notiert und wird unter dem Tickersymbol COP gehandelt. Per Stand 30.06.2024 lag der Aktienkurs bei rund 112 US-Dollar, während die Marktkapitalisierung zu diesem Stichtag bei etwa 130 Milliarden US-Dollar lag. Damit bewegt sich das Papier in der Spitzengruppe der international großen Öl- und Gasproduzenten.

Für Anleger kann neben der Kursentwicklung auch die Dividendenpolitik des Konzerns eine Rolle spielen. ConocoPhillips hatte für das Geschäftsjahr 2023 eine reguläre Dividende von insgesamt 2,32 US-Dollar je Aktie ausgeschüttet, nach 1,88 US-Dollar im Jahr 2022. Damit erhöhte das Unternehmen die Ausschüttung innerhalb eines Jahres um knapp 23 Prozent und unterstreicht seinen Anspruch, Aktionäre am laufenden Cashflow zu beteiligen.