NCR Voyix Aktie: Umbau trifft Plattform

NCR Voyix liefert im dritten Quartal solide Gewinnzahlen, doch der Umsatz verfehlt die Erwartungen leicht. Zugleich ordnet der Konzern seine Führung neu. Im Mittelpunkt steht die Voyix Commerce Platform, deren Auftragsbestand kräftig wächst.

Gewinn über, Umsatz unter den Erwartungen

Der bereinigte Gewinn je Aktie lag bei 0,32 Dollar. Analysten hatten mit 0,27 Dollar gerechnet, im Vorjahresquartal waren es 0,30 Dollar. Der Umsatz sank auf 539 Millionen Dollar und blieb knapp unter der Konsensschätzung von rund 541 Millionen Dollar.

Den Rückgang gegenüber dem Vorjahr (677 Millionen Dollar) erklärt der Konzern mit dem Umbau des Hardwaregeschäfts. Das Segment Software und Services hielt sich bei 500 Millionen Dollar stabil. Der wiederkehrende Umsatz legte leicht auf 428 Millionen Dollar zu.

Unter dem Strich drehte das fortgeführte Geschäft ins Plus: ein Nettogewinn von 14 Millionen Dollar nach einem Verlust von 18 Millionen Dollar im Vorjahr. Das bereinigte EBITDA gab minimal auf 120 Millionen Dollar nach.

Auftragsbestand wächst deutlich

Interessanter als die Quartalszahlen ist der Blick auf die Plattform. Der Restvertragswert der Voyix-Commerce-Platform-Anwendungen stieg auf etwa 440 Millionen Dollar. Das sind 151 Prozent mehr als vor einem Jahr und 54 Prozent mehr als im Vorquartal.

Sechs Unternehmenskunden unterzeichneten Plattformverträge, darunter Ahold Delhaize USA, A.S. Watson und Sbarro. Die erste Installation von Aloha Next läuft inzwischen in einer Filiale von Bruster's Real Ice Cream. Einschränkend verweist der Konzern darauf, dass viele Verträge kündbar sind und der volle Wert nicht garantiert ist.

Neue Führungsriege, Prognose bestätigt

Parallel befördert NCR Voyix Darren Wilson zum President. Er verantwortet künftig Retail, Restaurants, Kundenbetrieb, Produktstrategie und Payments und berichtet weiter an CEO James Kelly. Seinen bisherigen Posten übernimmt Brendan Tansill, der als früherer Chef der Digitalbanking-Sparte Candescent zurückkehrt.

Die Jahresziele für 2026 bleiben unverändert. Das Management erwartet einen bereinigten Gewinn je Aktie von 0,89 bis 0,92 Dollar sowie einen Umsatz zwischen 2,18 und 2,30 Milliarden Dollar. Die Gewinnspanne liegt damit leicht unter dem Konsens von 0,92 Dollar, die Umsatzmitte nahe der Markterwartung von 2,20 Milliarden Dollar.

Die Aktie schloss zuletzt bei 9,43 Dollar. Ob der wachsende Auftragsbestand sich in den kommenden Quartalen in Umsatz übersetzt, zeigt sich bei der Entwicklung des wiederkehrenden Softwareumsatzes, der zuletzt 208 Millionen Dollar erreichte.